市场整体承压，指数集体回调
受隔夜美股大跌及港股市场走弱影响，A股三大指数今日上午集体低开低走。截至午间收盘，沪指跌0.7%，深成指跌0.67%，创业板指跌0.96%。市场成交额较昨日有所缩量，超2600只个股下跌，油气、航运、光伏设备、有色金属等板块成为下跌主力。
结构性亮点：半导体与军工逆势走强
在市场普跌格局下，半导体与军工板块成为难得的亮点。半导体板块延续昨日涨势，微导纳米(688147.SH)、富创精密(688409.SH)、盛科通信(688702.SH) 等个股涨幅居前，显示资金对国产替代和科技创新的持续关注。军工板块则受益于我国首次完成火箭芯一级箭体海上打捞回收任务的重大技术突破，行业景气度预期提升。
AI产业催化不断，长期趋势明确
尽管市场调整，但AI领域传来重磅消息。蚂蚁集团开源发布万亿参数思考模型，字节跳动图像创作模型也迎来重要升级。同时，港股市场中的“全球大模型第一股”智谱股价再创新高。这些进展印证了AI技术迭代的加速，为相关产业链的长期发展提供了坚实支撑。光伏行业权威人士亦指出，服务中国太空战略是行业重要机遇，未来“地天一体”能源体系值得期待。
后市展望：关注政策与盈利拐点
当前市场处于情绪修复期，外部扰动与内部结构调整并存。任泽平观点指出，货币宽松是股市行情的先行指标。投资者在关注短期波动的同时，更应聚焦于能够穿越周期的“硬通货”和代表未来方向的产业，如AI、高端制造、国防军工等。市场底的构筑需要时间，耐心等待企业盈利改善的滞后信号。
本文不构成任何投资建议，股市有风险，投资需谨慎！